El flujo de caja y la salud financiera de la empresa

El estado del flujo de caja también es útil para que los inversores vean cuánto dinero están ganando (o perdiendo) sus empresas. Comparar las cifras del año en curso con las del año anterior mediante el análisis de este flujo facilita el comprobar si la empresa ha mejorado o empeorado en términos de salud financiera.

¿Qué información incluye el estado del flujo de caja?

El estado del flujo de caja típico normalmente tiene tres secciones principales: actividades de explotación, actividades de inversión y actividades de financiación. Cada sección contiene una o más subsecciones que proporcionan más detalles sobre las transacciones anteriores y su impacto en el flujo de caja.

Las actividades de explotación incluyen todas las transacciones empresariales cotidianas que se realizan. Por ejemplo, si vendes productos o servicios, esto se llamaría ingresos (o ventas). Y si compras productos o servicios para tu empresa, estos se denominarían gastos.

Las categorías más comunes de actividades de explotación son las siguientes:

• Ingresos procedentes de clientes: ventas de productos o servicios a consumidores, empresas u otras organizaciones.
• Coste de los ingresos: es el coste de los bienes vendidos o de los servicios prestados. Incluye los costes de producción de los productos, como las materias primas y la mano de obra, junto con cualquier otro coste directo asociado a la creación del producto o servicio.
• Beneficio bruto - La diferencia entre los ingresos y el coste de los ingresos es el beneficio bruto, que representa tu margen (o beneficio) en cada venta. Puedes desglosar el beneficio bruto en dos categorías: costes directos y costes indirectos.

Las actividades de inversión incluyen:

• Adquisición de activos fijos, como equipos o edificios
• Pagar préstamos
• Vender activos, como equipos o edificios
• Realizar cualquier otra inversión en la empresa que no forme parte de las operaciones diarias.

En otras palabras, la sección de actividades de inversión muestra cuánto dinero gastaste en activos a más largo plazo, como propiedades y equipo (PP&E), o en otras empresas.

Por ejemplo, si una empresa compra ordenadores nuevos para sus empleados, eso se registraría como un gasto de inversión. Si una empresa vende un inmueble, también se contabilizaría como una entrada de efectivo de inversión.

Las actividades de financiación muestran cómo una empresa obtiene capital y lo devuelve a los inversores a través de los mercados de capitales. Algunas de las actividades de financiación más comunes también incluyen:

• Emisión de acciones u obligaciones: Se utilizan para reunir capital para la empresa. Cuando una empresa emite acciones o bonos, vende acciones de su propiedad u obligaciones de deuda.
• Pago de dividendos sobre acciones preferentes: Algunas empresas emiten acciones preferentes que pagan dividendos a intervalos regulares (normalmente trimestrales). Es similar al pago de intereses sobre bonos, salvo que los titulares de acciones preferentes suelen tener derechos más sustanciales que los titulares de bonos.
• Pago de intereses de una deuda: La financiación mediante deuda permite a las empresas pedir dinero prestado a los bancos o a los tenedores de bonos y devolverlo a lo largo del tiempo con intereses añadidos a cada pago.

La importancia del flujo de caja en la salud de la empresa

El estado del flujo de caja es útil por muchas razones, como la previsión de beneficios futuros y la identificación de áreas para mejorar la rentabilidad a través de medidas de reducción de costes. La capacidad de una empresa para generar flujos de caja positivos a partir de sus operaciones suele ser esencial cuando los prestamistas evalúan las solicitudes de préstamos o líneas de crédito de los bancos.

Además, los inversores que quieran calibrar si los beneficios de una empresa reflejan la eficiencia operativa, pueden fijarse en sus flujos de caja de explotación y en las cifras de ingresos netos de su cuenta de resultados para comprobar su coherencia a lo largo del tiempo. El estado del flujo de caja puede ayudar a determinar si una empresa es solvente desde el punto de vista financiero.

Registra los datos de gastos correctos para tu estado de flujo de caja

Uno de los mayores retos para los equipos financieros y contables es registrar todas las transacciones que afectan al flujo de entrada y salida de efectivo de la empresa. Este proceso requiere de una solución sólida de gestión de tarjetas y gastos de empresa (para registrar los desembolsos en tiempo real) y buenas integraciones con el software de contabilidad para mostrar exactamente de qué se dispone.

La solución de gestión de gastos de Payhawk, que incluye tarjetas corporativas y software de gestión de gastos, ayuda a los directores financieros a conocer el coste de hacer negocios mostrando los gastos en tiempo real y asignándolos correctamente a una categoría adecuada.

Algunas de las principales ventajas de utilizar Payhawk para la gestión de gastos son:

• Datos más precisos - Las soluciones de gestión de gastos no siempre respetan la diferencia temporal entre el gasto y el pago, lo que significa que no siempre reflejan la posición real de tesorería de tu empresa. Esta estrategia puede dificultar el seguimiento preciso y la elaboración de informes sobre la verdadera posición de tesorería de su empresa. Las integraciones de Payhawk se construyen de acuerdo con el principio de devengo y respetan ambas fechas.
• Mejor gestión - Si no tienes visibilidad en tiempo real de tus hábitos de gasto, puede ser difícil tomar decisiones conscientes sobre dónde asignar los recursos para obtener el máximo impacto, especialmente si no sabes qué tipos de gastos contribuyen más a los costes y beneficios.
• Comprueba tu rendimiento con respecto a la planificación inicial: al comparar el gasto real con el previsto por categoría, puedes comprobar cómo gestionas el capital circulante y asegurarte de que estás controlando los gastos según lo previsto. Este proceso contribuirá a mejorar la confianza entre inversores y prestamistas, lo cual es fundamental para cualquier empresa que busque financiación externa, como capital riesgo o préstamos bancarios.

Controlar el éxito de tu empresa. Una visión general.

La importancia del flujo de caja es destacable cuando hablamos de la salud financiera de una empresa. Muestra lo bien que una empresa utiliza su efectivo y la salud de sus operaciones. Un buen análisis de este te dirá si una empresa puede pagar sus facturas a tiempo y si tiene suficiente efectivo para mantener sus operaciones en el futuro.

Una compañía puede parecer rentable, pero si no genera suficiente efectivo a partir de sus actividades empresariales tiene un problema. El balance nos dice cuánto dinero tiene una empresa, pero el estado del flujo de caja nos dice cuánto está obteniendo realmente de sus operaciones.

Ahora que conoces la importancia del flujo de caja, aprende a tomar mejores decisiones de crecimiento empresarial con nuestra herramienta de gestión de gastos todo en uno. Reserva una demo hoy mismo.